씨게이트 테크놀로지(Seagate Technology plc)와 소프트웨어 및 하드웨어 스토리지 시스템을 공급하는 닷힐 시스템즈(Dot Hill Systems Corp., NASDAQ: HILL)는 씨게이트가 소유한 간접 자회사가 닷힐의 사외주 전량을 주당 9.75 달러에 전액 현금 매수 방식으로 공개 매입하는 데 합의했다고 발표했다.

총 거래 규모는 완전 희석 지분 기준으로 약 6억 9천4백만 달러이다. 이는 2015년 6월 30일 기준 닷힐의 대차대조표상 현금 보유량이 4천9백만 달러임을 감안해 실제 기업 가치를 약 6억 4500만 달러로 평가해 반영한 것이다. 공개매입가는 직전 3개월 간의 평균 주가에 50％의 프리미엄을 더한 것이다.

닷힐의 어레이 기반 외장 스토리지 시스템과 소프트웨어 제품은 씨게이트의 스토리지 시스템 제품군을 보완하고 확대하며, 씨게이트 클라우드 시스템과 전자 솔루션 사업의 한 부분을 구성할 예정이다. 씨게이트는 닷힐의 스토리지 기술 IP 포트폴리오 및 소프트웨어 역량을 바탕으로 기술 및 제품 혁신을 도모하고, 양사의 OEM 고객에게 더욱 많은 가치를 제공한다는 계획이다.

씨게이트의 필 브레이스(Phil Brace) 클라우드 시스템 및 전자 솔루션 부문 사장은 "닷힐의 혁신적인 스토리지 시스템과 IP 포트폴리오 인수는 OEM 위주의 씨게이트 클라우드 스토리지 시스템과 솔루션 사업 부문의 성장을 위한 전략이다"라며, "당사는 OEM 고객에게 최고 품질의 스토리지 시스템을 공급하는 데 주력하고 있으며 닷힐의 스토리지 솔루션은 우리의 이러한 목표에 일조 할 것이다. 세계적인 IT 제조업체와 채널 협력사들이 신뢰하는 업계 최고 수준의 스토리지 솔루션을 개발하고 공급해온, 검증된 경험을 갖춘 닷힐의 유능한 인재들을 환영하며 이번 합병을 통해 2016년도에 수익이 더욱 성장할 것으로 기대한다"고 말했다.

다나 카머스가드(Dana Kammersgard) 닷힐 CEO는 "씨게이트는 기업 스토리지 분야에서 이미 검증된 기업으로 업계 최고 수준의 스토리지 시스템 역량을 강화하고 있다는 점에서 닷힐의 인재들에게 적합한 기업"이라면서, "닷힐 고객들은 씨게이트의 입증된 기술과 인프라를 활용해 첨단 기술을 더욱 빠르게 받아볼 수 있을 것이다"고 말했다.

이번 인수는 닷힐 이사회에서 만장일치로 통과됐으며, 공개 입찰은 통상적인 거래 완료 조건 충족에 따라 완료된다. 이 조건에는 최소 과반수 이상의 닷힐 주식 매입, 적용 가능한 공정거래법에 의거한 대기 기간 만료 혹은 파기 등이 포함된다. 이번 공개 입찰이 성공적으로 완료되면, 씨게이트는 2단계 합병을 통해 공개 입찰 기간 중 매입되지 않은 나머지 주식을 모두 공개 입찰가에 매입하게 된다. 이번 거래는 완료 조건 충족 및 하트 스콧 로디노 반독점증진법 (Hart-Scott-Rodino Antitrust Improvements Act) 등의 규제 충족에 따라 2015년 4분기 중에 완료될 것으로 예상되고 있다. 씨게이트는 현재 보유하고 있는 현금으로 이번 거래를 지원할 것으로 보고 있으며, 해당 거래는 어떤 자금 조달 조건에도 영향을 받지 않는다.

이번 거래와 관련해 재무자문은 Perella Weinberg Partners에서, 주 법률자문은 Wilson Sonsini Goodrich & Rosati에서 담당했다. 닷힐 측 재무자문과 법률자문은 각각 Morgan Stanley＆Co. LLC와 Needham＆Company, LLC에서 맡았다.